Aile ofisleri hisse senetlerine ve alternatiflere olan bağlılıklarını güçlendiriyor ve yapay zeka ve spora ilgi duyuyorlar.

Goldman Sachs'ın "Araziye Uyum Sağlama" başlıklı küresel Aile Ofisi Yatırım Görüşleri raporunun üçüncü baskısına göre, alternatiflere özellikle ilgi duyan bir kesim varsa, o da portföylerinin %42'sini bu varlıklarda çeşitlendiren aile ofisleridir . Bu oran, yatırımları için diğer iki önemli hedef olan hisse senetleri (%31) veya sabit gelirli yatırımlardan (%11) çok daha yüksektir.

One Goldman Sachs Family Office tarafından yürütülen anket, dünya genelindeki aile ofislerindeki toplam 245 karar vericinin, mevcut karmaşık yatırım ortamına nasıl yaklaştıkları konusundaki görüşlerini topladı. Bu, şimdiye kadar düzenlenen üç edisyon arasında rekor bir sayı.

Portföyler, 2023'tekilerle büyük ölçüde uyumlu kalırken, halka açık hisse senedi tahsislerinde mütevazı hareketler (%28'den %31'e) ve alternatif varlıklarda hafif bir düşüş (%44'ten %42'ye) görüldü. Özel kredi, sabit getirili menkul kıymetler, gayrimenkul ve özel altyapı yatırımlarındaki ılımlı artışlar , özel sermayedeki hafif düşüşü kısmen telafi etti.

Katılımcıların %61'i, en büyük yatırım riskinin jeopolitik çatışmalar olduğunu belirtirken, bunu siyasi istikrarsızlık (%39) ve ekonomik durgunluk (%38) takip etti. Buna rağmen, aile ofisleri sermaye ayırmaya istekli; katılımcıların üçte birinden fazlası nakit bakiyelerini azaltmayı (şu anda %12) ve riskli varlıklara yatırım yapmayı planlıyor. Çoğunluk, özel sermayeye (%39) olan yatırımlarını artırmayı planlıyor. Bunu hisse senetleri (%38) ve özel krediler (%26) takip ediyor.

Hanelerin dörtte biri spora yatırım yapıyor ve aynı oranda kişi de katılmayı düşünüyor. Bunların çoğu erkek büyük lig takımları, ancak ilgili medya ve içerikte gelecekte değer görüyorlar.

Goldman Sachs raporuna göre, katılımcıların %58'i portföylerinin önümüzdeki on iki ay içinde sektörde aşırı ağırlık kazanacağını öngörüyor ve yapay zekanın payı artıyor. Katılımcıların %86'sı, büyük ölçüde halka açık hisse senetleri aracılığıyla yapay zekaya maruz kalıyor . Ancak birçoğu değerleme endişeleri yaşıyor. Ayrıca, kripto para birimlerine olan ilgi de artıyor; katılımcıların %33'ü bu dijital para birimlerine yatırım yapıyor; bu, bir yıl öncesine göre yedi puan daha fazla. Gelecekteki yatırımlara olan ilgi de belirgin.

Küresel hedge fon kapsamı başkanı ve One Goldman Sachs'ın eş başkanı Tony Pasquariello, " Aile ofisleri, yapısal dayanıklılığı daha yüksek risk primleriyle dengeleyen yatırım stratejilerini tercih etmeye devam ediyor. Hedge fonlarına ve özel piyasalara yaptıkları tahsisler, hem sermayenin korunmasına hem de büyümeye yönelik konumlandırmaya yönelik uzun vadeli bir taahhüdü yansıtıyor." diyor.