Imobiliária. Como escolher o investimento certo para sua compra?

A compra de um imóvel exige pelo menos uma contribuição pessoal para obter um empréstimo. Embora não haja uma regra absoluta sobre o assunto, é comum estimar essa contribuição em 10% do valor da compra para cobrir, no mínimo, as despesas com cartório, administração e garantia.

Ao fornecer uma contribuição maior, você poderá negociar um empréstimo mais barato ou de menor prazo. Essa contribuição pode vir de uma herança ou de um ganho repentino, ou de uma poupança cuidadosamente acumulada.

Nesse caso, qual investimento você deve escolher?

Para descobrir, você precisa determinar seu horizonte de compra. Se for de curto prazo, contas poupança isentas de impostos, como o Livret A, a Conta de Desenvolvimento Sustentável e Solidário (LDDS) e a Conta Poupança Popular (Lep), oferecem uma poupança segura e disponível a qualquer momento.

Se forem limitados (€ 22.950 para o Livret A e € 12.000 para o LDDS), juntos podem constituir uma contribuição de € 35.000, suficiente para uma compra de € 350.000, por exemplo.

A longo prazo, o seguro de vida é um veículo de poupança muito rentável, pois, mesmo com fundos apenas em euros e sem risco, pode proporcionar rendimentos entre 3 e 4%.

Lembremos também que, ao contrário do que se pensa, o seguro de vida não é bloqueado, mas sua tributação é mais favorável após oito anos de titularidade. Você também pode escolher o Plano de Poupança para Aposentadoria (PER).

Normalmente, o valor só é liberado na aposentadoria, mas é possível liberá-lo antecipadamente caso você compre sua residência principal.

O PER é ainda mais interessante se você for um funcionário, pois pode incluir bônus de participação nos lucros, bônus de participação e contribuições do empregador.

Originalmente destinado à aquisição da residência principal, o Crédito Habitação (CPH) perdeu força.

Desde ^{1º de} janeiro de 2025, sua taxa está ridiculamente baixa, fixada em 1,75%. Seu teto de € 61.200 pode ser suficiente para uma contribuição, mas qualquer retirada antes de quatro anos resultará em seu fechamento.

Claro que também se pretende facilitar a obtenção de uma hipoteca, mas a taxa proposta de 3,45% não é mais vantajosa do que um empréstimo padrão.

Além disso, a baixa taxa de juros do PEL pode ser proibitiva devido ao crescimento dos preços dos imóveis.

Este é um dos pontos de atenção a seguir: para preservar o valor da sua contribuição, a sua poupança deve render mais do que a taxa de crescimento dos preços no local onde você compra.

Seja qual for a economia que você conseguiu acumular para seu projeto, você pode ficar tentado a usar tudo para financiá-lo, mesmo que também tenha que pedir dinheiro emprestado ao banco.

Na realidade, não é necessariamente necessário ir além da contribuição. Primeiro, porque você precisa pensar em manter uma reserva para emergências.

Segundo, porque um projeto imobiliário pode exigir toda uma série de despesas adicionais, como obras de reforma, reparos, instalações (um amaciador de água, por exemplo).

Finalmente, as taxas de hipoteca estão caindo. Se o retorno da sua poupança for maior que a taxa do seu empréstimo, é do seu interesse mantê-lo o máximo de tempo possível.

E se a queda da taxa continuar, você também poderá renegociá-la com seu banco.