Vijf redenen om niet met pensioen te gaan

Vanuit het perspectief van de gepensioneerde hebben pensioenen in Spanje twee belangrijke voordelen: ten eerste genieten ze van een van de hoogste vervangingsratio's in Europa, en ten tweede hun automatische indexatie aan de inflatie. Onder de term "vervangingsratio" verstaat men de verhouding tussen het initiële pensioen en het laatst ontvangen salaris vóór de pensionering. In Spanje is dit 75%, een percentage dat ruim boven het gemiddelde van de Europese Unie van 58% ligt, volgens gegevens van Eurostat. Dit percentage dient enerzijds om de generositeit van het stelsel te beoordelen, door de inkomensverdeling per carrièrepad vast te stellen; en anderzijds om de duurzaamheid ervan te beoordelen, want hoe groter de beloning, hoe groter de inspanning die nodig is om deze te volhouden.

Je zou kunnen stellen dat een gemiddeld pensioen van € 1.505 per maand , zoals het huidige, niet echt een wondermiddel is. De vervangingsratio wordt echter niet bepaald door de hoogte van het ontvangen bedrag, maar door de verhouding tot het vorige salaris. En in Spanje is dat pensioen zeer hoog vergeleken met andere landen.

Het tweede grote voordeel voor gepensioneerden is de garantie dat hun koopkracht niet afneemt. De nieuwste hervorming, waarbij de pensioenen geïndexeerd zijn aan de inflatie, garandeert dit, en het is belangrijk om te onthouden dat deze hervorming tegen alle verwachtingen in is gehandhaafd, zelfs in het tweede jaar van de invoering, toen de consumentenprijsindex (CPI) boven de 8% uitkwam en de pensioenen in 2023 met dit percentage werden verhoogd.

Dit is iets wat niet is gebeurd met de lonen, die door de inflatiespiraal aan koopkracht hebben ingeboet en nu pas beginnen te herstellen. Dat is wel het geval in de eerste helft van dit jaar, toen de nieuwe cao's die werden getekend, resulteerden in een stijging die twee keer zo hoog was als de inflatie. Niet slecht, of beter gezegd, het was hoog tijd. De nieuwe cao's in 2025 vertegenwoordigden een stijging van 4%, terwijl de inflatie in juni op 2% bleef.

Een andere afgeleide is de analyse van de houdbaarheid van het stelsel op de lange termijn. De waarheid is dat de laatste pensioenhervorming, die duidelijk gericht was op het verhogen van de inkomsten in plaats van, zoals de vorige hervorming van de PP uit 2013 had beoogd, het verlagen van de uitgaven, alleen door Brussel werd goedgekeurd door de invoering van een automatische clausule die de bijdragen verhoogt als er een risico op onhoudbaarheid bestaat. Een clausule, benadrukken wij, automatisch, want dat is wat Brussel belangrijk vindt: als bepaalde parameters worden overschreden, wordt deze geactiveerd; er is geen mogelijkheid om deze te omzeilen.

PENSIOENDUURZAAMHEID HEEFT ZIJN EERSTE EXAMEN GESLAAGD MET DE Narrow Mark EN MET CONTROVERSIE

Het systeem slaagde in mei voor het eerste examen, met de hakken over de sloot en onder controverse, maar slaagde wel, en in januari is het niet nodig om de bijdragen te verhogen. Het slaagde met de hakken over de sloot omdat Airef, de examinator, het een voldoende gaf; en het was controversieel omdat het kritiek uitte op de evaluatieformule, die volgens het systeem de duurzaamheid van het systeem onvoldoende beoordeelt.

Nu het speelveld en de duurzaamheidsvooruitzichten van het systeem op orde zijn, analyseren we vijf redenen om niet met pensioen te gaan, of beter gezegd, vijf redenen om het wel te overwegen. Het begint allemaal met een overheid die de prikkels om langer door te werken vergroot.

Geconfronteerd met een vergrijzende bevolking, de pensioenleeftijd van de grote en beter betaalde babyboomgeneratie en een systeem dat pensioenen indexeert aan de prijzen, doet de overheid steeds vaker een beroep op werknemers om hun werkzame leven te verlengen. Dit doet ze enerzijds door belemmeringen voor vervroegd pensioen weg te nemen en anderzijds door prikkels te bieden om de pensionering uit te stellen. De eerste resultaten zijn al zichtbaar: de gemiddelde pensioenleeftijd ligt nu boven de 65. Dit is echter niet voldoende en daarom worden er meer prikkels ingevoerd. Dit zijn de beloningen voor het doorwerken na de pensioengerechtigde leeftijd. Vijf redenen om te overwegen.

• 1 - Verlies geen geld met vervroegd pensioen

Vervroegd met pensioen gaan is misschien verleidelijk, gewenst, verwacht en zeker verdiend, maar het heeft een prijs: een verlaging van uw pensioen. In 2025 is de pensioenleeftijd vastgesteld op 66 jaar en acht maanden. Vanaf deze leeftijd ontvangt u 100% van uw pensioen. Als u echter 38 jaar en drie maanden heeft bijgedragen, hoeft u niet te wachten; u kunt met pensioen gaan op 65-jarige leeftijd. Voldoet u niet aan deze criteria, dan wordt uw pensioen verlaagd. U kunt vervroegd met pensioen gaan vanaf 64 jaar en acht maanden voor vrijwillig pensioen en vanaf 61 jaar voor verplicht pensioen.

• 2 - Uitgestelde pensionering

Hier is de overheid begonnen haar vrijgevigheid te tonen door de werkende bevolking aan te moedigen langer te werken. In principe wordt het pensioen voor elk jaar dat de pensionering wordt uitgesteld, met 4% verhoogd en/of wordt een eenmalige uitkering geïnd. Er zijn twee opties mogelijk, of een combinatie ervan. Een laatste aanpassing maakt het mogelijk om de stimuleringsverhoging halfjaarlijks te berekenen, met een verhoging van 2%.

Dit is een van de mogelijkheden waarmee u uw pensioen kunt combineren met werk in loondienst of als zelfstandige. Een voorwaarde is dat u de pensioengerechtigde leeftijd al een jaar hebt bereikt en vanaf dat moment 45% van uw pensioen opbouwt, een percentage dat na vijf jaar geleidelijk oploopt tot 100%. Met andere woorden: u ontvangt uw salaris, omdat u werkt, en ook een aanzienlijk, geleidelijk oplopend, deel van uw pensioen. Een wijziging in april voegde eraan toe dat dit verenigbaar is met de prikkels om uw pensioen uit te stellen.

• 4 - Omkeerbaar pensioen

Dit houdt in dat u de pensioenregeling herziet zodra u met pensioen bent, dat wil zeggen dat u na uw pensioen weer in deeltijd gaat werken. Het combineert salaris en pensioenvoordelen, met een extra bonus. Het huidige flexibele pensioenstelsel biedt beperkte prikkels, die naar verwachting zullen worden verhoogd met de wijzigingen waarover momenteel wordt onderhandeld. Dit staat bekend als omkeerbaar pensioen. Er wordt gesproken over een pensioenbonus van maximaal 20%, zij het met beperkingen. De bonus vervalt zodra u stopt met werken; deze kan niet worden opgebouwd. Zoals gezegd, wordt hierover momenteel onderhandeld en vindt er vandaag een vergadering van de commissie voor sociale dialoog plaats die speciaal aan dit onderwerp is gewijd.

• 5 - Gedeeltelijk pensioen

Volgens deze formule vermindert de werknemer zijn arbeidsuren en evenredig zijn salaris, dat wordt aangevuld met hetzelfde percentage van zijn pensioen. Bij gedeeltelijk pensioen met een vervangingscontract kan het pensioen drie jaar vóór de leeftijd waarop de werknemer anders recht zou hebben, worden vervroegd. Er gelden voorwaarden zoals dat de arbeidsuren in het eerste jaar slechts met 20% tot 33% mogen worden verminderd, en vanaf het tweede jaar met 25% tot 75%. De vervanger, die het deel van de werkdag vervangt dat de gepensioneerde niet werkt, moet een vast, voltijds contract hebben.

DE WEEK

• Laatste kans op betaald verlof

Sumar dringt er hard op aan dat de ministerraad morgen de verlenging van het zwangerschapsverlof en de uitbetaling van zorgverlof goedkeurt. Het is de laatste raadsvergadering van het seizoen en Yolanda Díaz wil een punt scoren, nadat ze de werktijdverkorting tot na de zomer moest uitstellen. Het grootste probleem ligt bij de uitbetaling van vier van de acht weken zorg. Hier verzet de schatkist zich tegen.

• BBP- en inflatiegegevens

Het INE publiceert dinsdag het bbp van het tweede kwartaal en woensdag de consumentenprijsindex (CPI) van juli. Er worden geen verrassingen verwacht, aangezien de economie een goed tempo aanhoudt. De groei is solide, hoewel vertragend, en zou van april tot juni 0,5 of 0,6% kunnen bedragen, in lijn met of slechts iets lager dan in het voorgaande kwartaal. De EPA-cijfers voor het tweede kwartaal waren beter dan verwacht. De inflatie zal naar verwachting met enkele tienden van een procentpunt stijgen ten opzichte van juni, toen de inflatie 2,3% bedroeg. In deze tijd van het jaar zullen de prijzen naar verwachting geleidelijk stijgen tot september.

DE ZOMERVAKANTIE

Na de lancering in juni, en om al onze lezers te bedanken voor de geweldige ontvangst van deze nieuwsbrief "En Clave Económica" sinds de lancering in juni, nemen we in augustus een paar dagen vrij. Maar wees gerust, we beloven in september terug te keren om inzichten en interpretaties te blijven bieden over de richting van de Spaanse economie. Fijne vakantie en veel succes.